ESTADOS FINANCIEROS CONSOLIDADOS Y SEPARADOS VOL. 3
CAPÍTULO I EL CONCEPTO DE ENTIDAD QUE INFORMA (O “EL HALLAZGO DEL ESLABÓN PERDIDO”) 1. Introducción: el rol del marco conceptual en la comprensión de las Normas NIIF......................................................................................... 29
1.1. ¿Por qué el Marco Conceptual?.................................................. 29
1.2. ¿Cómo puede el Marco Conceptual ayudar a comprender de los requerimientos específicos de las Normas? ......................... 30
1.3. Conceptos fundamentales que estaban faltando.........................31
2. Información financiera de propósito general y estados financieros...... 34
2.1. Introducción................................................................................ 34
2.2. Objetivo y alcance de los estados financieros............................ 35
2.3. Los usuarios de los estados financieros...................................... 36
2.4. El “contenido” de los estados financieros. ................................. 37
2.5. El período cubierto por los estados financieros.......................... 37
2.6. Hipótesis de negocio en marcha................................................. 38
ESTADOS FINANCIEROS CONSOLIDADOS Y SEPARADOS
14 Hernán Pablo Casinelli 3. La perspectiva adoptada en los estados financieros.............................. 38
4. La entidad que informa......................................................................... 39
4.1. Introducción................................................................................ 39
4.2. “Entidad que informa” no es sinónimo de “entidad con deber de informar” .. 40
4.3. Entonces, ¿qué es una entidad que informa?.............................. 40
4.3.1. La definición .................................................................... 40
4.3.2. Algunos antecedentes....................................................... 42
4.4. Los límites de una entidad que informa......................................... 42
5. Estados financieros consolidados y no consolidados............................ 44
5.1. Introducción: ¿qué tipo de estados financieros es más útil?....... 44
5.2. Estados financieros consolidados............................................... 45
5.3. Estados financieros de cada subsidiaria...................................... 47
5.4. Estados financieros no consolidados.......................................... 48
5.4.1. Concepto .......................................................................... 48
5.4.2. ¿Podrían usarse los estados financieros no consolidados como sustitutos de los estados consolidados?.................. 50
5.5. Estados financieros combinados................................................. 50
5.6. Resumen ..................................................................................... 52
Planteos para poner a prueba sus conocimientos......................................... 53
CAPÍTULO II PRESENTACIÓN DE ESTADOS FINANCIEROS CONSOLIDADOS. PRINCIPIO GENERAL (Y DESVÍOS)
1. Introducción.......................................................................................... 57
2. Los diferentes “tipos de estados financieros” que existen en las Normas NIIF......................................................................................... 59
3. ¿Cómo se tratan las participaciones en otras entidades, según el tipo de estado financiero?............................................................................. 65
Editorial Osmar D. Buyatti 15 ESTADOS FINANCIEROS CONSOLIDADOS Y SEPARADOS 4. Exenciones limitadas y excepciones al principio general de la NIIF 10.... 68
4.1. Introducción................................................................................ 68
4.2. Exención voluntaria limitada...................................................... 68
4.2.1. Exención de consolidar para las “controladoras intermedias” ..................................................................... 68 4.2.2. Uso de la exención de controladora intermedia ¿Qué informar en notas?............................................ 77
4.2.3. Tratamiento de las participaciones en subsidiarias, en los estados financieros de una entidad que pasa a ser / deja de ser una controladora intermedia con la opción de no presentar estados financieros consolidados. ......... 77
4.3. Excepciones a la presentación de estados financieros consolidados por parte de una controladora ............................... 78
4.3.1. Introducción......................................................................
78 4.3.2. Controladora que no aplica la NIIF 10 a planes de beneficios a los que se aplica la NIC 19........................... 79
4.3.3. Las “entidades de inversión”............................................ 80
4.3.3.1. Caracterización.................................................... 80
4.3.3.2. Cambio de estatus de una controladora............... 81
4.3.3.3. Tratamiento de las participaciones en otras entidades mantenidas por entidades de inversión ............ 82 4.3.3.4. Alcance del uso del valor razonable con cambios en resultados en las entidades de inversión ....... 83 4.3.3.5. Controladora de una “entidad de inversión” ....... 85 Planteos para poner a prueba sus conocimientos...... 87
CAPÍTULO III EL PRINCIPIO DE CONTROL
1. Introducción.......................................................................................... 91
2. Definición del principio de control....................................................... 94
ESTADOS FINANCIEROS CONSOLIDADOS Y SEPARADOS 16 Hernán Pablo Casinelli
2.1. Una definición basada en principios........................................... 94
2.2. Consideraciones generales sobre la aplicación del principio de control ....................................................... 94
2.3. ¿De qué hablamos cuando hablamos de “inversor” y “participada”?................................................................ 95
2.4. Características generales de una evaluación del control ............ 96
3. Primer elemento del control: poder ...................................................... 97
3.1. Definición ...................................................................................... 97
3.2. Cuestiones de aplicación: evaluación del poder............................ 97
3.2.1. Consideraciones generales ............................................... 97
3.2.2. Evaluación de cuáles son las actividades relevantes de una participada ...................................................... 98
3.2.3. Evaluación de cómo se dirigen las actividades relevantes ........................................................................ 101 3.2.4. Evaluación de las características de los derechos mantenidos por un inversor sobre una participada, y los mantenidos por las demás partes...................................... 102
3.2.4.1. Distintos tipos de derechos ................................. 102
3.2.4.2. Diferentes clases de derechos.............................. 102 3.2.4.3. Consideraciones particulares sobre los derechos de voto en relación con la evaluación del poder.............. 110
3.2.4.4. Derechos de franquicia........................................ 113
4. Segundo elemento del control: exposición a / derechos sobre rendimientos variables de la participada........................ 115
4.1. Definición ................................................................................... 115
4.2. Cuestiones de aplicación: evaluación de la exposición a / los derechos sobre rendimientos variables de la participada ........... 115
4.2.1. Consideraciones generales ............................................... 115
4.2.2. Caracterización de los rendimientos procedentes de la participada........................................................................ 116
5. Tercer elemento del control: capacidad del inversor de utilizar su poder sobre la participada para influir en el importe de su propio rendimiento........................................................................................... 117
Editorial Osmar D. Buyatti 17 ESTADOS FINANCIEROS CONSOLIDADOS Y SEPARADOS
5.1. Definición ................................................................................... 117
5.2. Cuestiones de aplicación: ¿principal o agente?.......................... 119
5.2.1. Consideraciones generales............................................... 119
5.2.2. Acerca de la “delegación del poder”................................ 119
5.2.3. Factores para determinar si una parte es principal o es un agente .......................................................................... 119
5.2.4. Relación con otras partes: identificación de “agentes de facto” ............................................ 122
6. Otras cuestiones que considerar............................................................ 123
6.1. Evaluación del propósito y diseño de una participada ............... 123
6.2. Control de activos especificados o “silos” ................................. 124
Planteos para poner a prueba sus conocimientos......................................... 126
CAPÍTULO IV ENTIDADES “CONVENCIONALES” Y ENTIDADES “ESTRUCTURADAS”: DISTINTOS TIPOS DE PARTICIPADAS, ¿DISTINTAS MANERAS DE EVALUAR EL CONTROL? 1. Introducción: el rol del “propósito y diseño” de la participada en la evaluación del control........................................................................... 131
2. Clasificación de una participada de acuerdo con su propósito y diseño.................................................................................................... 133
3. Particularidades de una entidad estructurada........................................ 133
3.1. Características o atributos de una entidad estructurada.............. 133
3.2. ¿Por qué resulta importante determinar si una participada es una entidad estructurada? ........................................................... 134
4. Participaciones en entidades estructuradas: ¿qué informar? ................ 136
4.1. Información sobre juicios y supuestos significativos realizados por la entidad que informa ........................................ 136
ESTADOS FINANCIEROS CONSOLIDADOS Y SEPARADOS 18 Hernán Pablo Casinelli
4.2. Información a revelar sobre participaciones en entidades estructuradas consolidadas: naturaleza de los riesgos asociados con este tipo de participaciones................................. 136
4.3. Participaciones en entidades estructuradas no consolidadas......... 137
5. ¿Cómo influye la exposición a “riesgo de reputación” en la evaluación de del control? Interacción con la definición de “entidad estructurada” ......................................................................................... 139
Planteos para poner a prueba sus conocimientos......................................... 141
CAPÍTULO V ADQUISICIONES Y ESTADOS FINANCIEROS CONSOLIDADOS: INTERACCIÓN ENTRE LA NIIF 3 Y LA NIIF 10 1.
1 Introducción: una necesaria clarificación de malos entendidos generalizados .......................................... 147
2. Contabilización inicial de una adquirida que le otorga control por parte de una entidad que informa bajo NIIF ........................................ 149
3. Evaluación de si la adquirida constituye un negocio............................ 152
4. NIIF 3 y NIIF 10: ¿cómo interactúan? ................................................. 153
6. Consecuencias de la aplicación inicial de la NIIF 3 sobre la medición posterior, en los estados financieros consolidados................ 158
6. Integración de los conceptos analizados: ............................................. 162
Planteos para poner a prueba sus conocimientos......................................... 171
CAPÍTULO VI PREPARACIÓN DE ESTADOS FINANCIEROS CONSOLIDADOS: ASPECTOS GENERALES
1. Introducción.......................................................................................... 175
Editorial Osmar D. Buyatti 19 ESTADOS FINANCIEROS CONSOLIDADOS Y SEPARADOS 2. El principio general para la preparación de estados financieros consolidados: la “visión del grupo”...................................................... 177 3. Requerimientos de contabilización....................................................... 184
4. Procedimiento de consolidación: aspectos generales........................... 185
4.1. Descripción general del procedimiento...................................... 185
4.2. Primeros ejemplos de aplicación................................................ 185
4.3. Requerimiento de usar políticas contables uniformes................ 201
4.4. Medición en los estados financieros consolidados..................... 202
4.5. Diferentes fechas de presentación de la controladora y alguna de las subsdiarias: dispensa ...................... 203
4.6. Eliminaciones intragrupo ........................................................... 203
4.6.1. Consideraciones generales............................................... 203
4.6.2. Eliminaciones de transacciones recíprocas (y sus saldos remanentes)...................................................................... 204
4.6.3. Eliminaciones de utilidades contenidas en el importe en libros de algún activo que existe en los estados financieros consolidados al cierre del período sobre el que se informa.................................................................. 204
5. Participaciones no controladoras.......................................................... 205
5.1. Introducción: ¿cuándo reconocer una participación no controladora en los estados financieros consolidados? .............. 205
5.2. Reconocimiento inicial de una participación no controladora ... 206
5.2.1. Opciones de medición...................................................... 206
5.2.2. Relación entre la medición inicial de una controladora y la medición inicial de una plusvalía...................... 207
5.2.3. Derechos de voto potencial: efectos en la medición de una participación no controladora.................................... 210
5.2.3.1. Caso general.................................................................. 210
5.2.3.2. Caso especial................................................................. 211
5.3. Medición posterior ..................................................................... 211
5.3.1. Consideración general ...................................................... 211
5.4. Tratamiento de los dividendos distribuidos por las subsidiarias........................................................ 232
ESTADOS FINANCIEROS CONSOLIDADOS Y SEPARADOS 20 Hernán Pablo Casinelli
5.5. Participaciones no controladoras con saldo negativo................. 234
6. Comprobación del deterioro (con especial énfasis en la plusvalía)...... 235
8. Información a revelar sobre participaciones en otras entidades........... 243
8.1. Un vistazo general de la NIIF 12................................................ 243
8.2. Juicios y supuestos significativos............................................... 244
8.3. Participaciones en subsidiarias: ¿qué informar? ........................ 244
Planteos para poner a prueba sus conocimientos......................................... 246
CAPÍTULO VII PREPARACIÓN DE ESTADOS FINANCIEROS CONSOLIDADOS: PROBLEMAS RELACIONADOS CON LA EXISTENCIA DE DISTINTAS MONEDAS EN EL GRUPO
1. Introducción.......................................................................................... 251
2. La unidad de medida en las Normas NIIF. Consideraciones generales 254
3. El procedimiento de conversión descripto en la NIC 21 ...................... 258
3.1. El procedimiento general............................................................ 258
3.2. La plusvalía y los “ajustes de valor razonable” provenientes de la aplicación inicial de la NIIF 3 en relación con el procedimiento general de conversión......................................... 260
3.3. Variantes del procedimiento general .......................................... 270
3.3.1. Conversión de una moneda funcional que corresponda a la de una economía hiperinflacionaria (de acuerdo con la NIC 29), a una moneda de presentación de una economía con estabilidad monetaria ....................... 270
3.3.1.1. Aspectos generales.............................................. 270
3.3.1.2. Nuevas discusiones que afloraron a propósito del “caso argentino”. ........................................................ 271 Editorial Osmar D. Buyatti 21 ESTADOS FINANCIEROS CONSOLIDADOS Y SEPARADOS
3.3.2. Conversión de una moneda funcional que corresponda a la de una economía hiperinflacionaria (de acuerdo con la NIC 29), a una moneda de presentación que corresponde a una economía hiperinflacionaria............... 274
3.3.3. Conversión de una moneda funcional que corresponda a la de una economía con estabilidad monetaria, a una moneda de presentación que corresponde a una economía hiperinflacionaria (de acuerdo con la NIC 29) 274
4. Conversión de una partida monetaria con un negocio en el extranjero ............................. 277 4.1. Introducción................................................................................ 277
4.2. Problema..................................................................................... 277
4.3. Solución al problema planteado ................................................. 279
5. Disposición total o parcial de un negocio en el extranjero................... 279
6. Efectos impositivos de las diferencias de cambio ................................ 280
7. Información a revelar............................................................................ 280
Planteos para poner a prueba sus conocimientos......................................... 284
CAPÍTULO VIII LA NIC 12 EN LA PREPARACIÓN DE ESTADOS FINANCIEROS CONSOLIDADOS
1. Introducción.......................................................................................... 289
2. Método del impuesto diferido descrito en la NIC 12. Consideraciones generales.................................................................... 291
2.1. Introducción................................................................................ 291
2.2. Pasos del método del impuesto diferido basado en el estado de situación...................................................................................... 291 3. El problema del impuesto a las ganancias a nivel de los estados financieros consolidados ...................................................................... 298
3.1. Visión general............................................................................. 298
3.2. Diferencias temporarias de base interna..................................... 298
ESTADOS FINANCIEROS CONSOLIDADOS Y SEPARADOS 22 Hernán Pablo Casinelli
3.3. Diferencias temporarias de base externa .................................... 308
3.4. Diferencias de cambio en los activos o pasivos por impuestos diferidos en moneda extranjera .................................................. 311
4. La nota sobre la relación entre el gasto (ingreso) por el impuesto y la ganancia contable.................................................................................. 313
Planteos para poner a prueba sus conocimientos......................................... 317
CAPÍTULO IX CONSIDERACIONES PARTICULARES SOBRE LA MEDICIÓN DE LAS PARTICIPACIONES NO CONTROLADORAS
1. Introducción.......................................................................................... 323 2. Participaciones no controladoras: criterio general de medición posterior................................................................................................ 324 3.
¿Qué informar en notas sobre la relación de las participaciones no controladoras con la entidad que informa?........................................... 326
4. Ajustes realizados durante el “período de medición” de una combinación de negocios: efectos sobre la PNC.................................. 327
5. Participaciones no controladoras complejas......................................... 329
6. Participaciones no controladoras: ¿podrían ser presentadas como pasivo en los estados financieros consolidados? .................................. 331
7. Tratamiento cambios en la participación en la propiedad de una controladora sobre una subsidiaria (que no den lugar a una pérdida de control)............................................................................................. 333
7.1. Reconocimiento de los efectos................................................... 333
7.2. Costos de transacción para participaciones no controladoras.... 334
7.3. ¿Qué informar en notas respecto de un cambio en una participación no controladora? ................................................... 334
Editorial Osmar D. Buyatti 23
ESTADOS FINANCIEROS CONSOLIDADOS Y SEPARADOS
CAPÍTULO X PÉRDIDA DE CONTROL
1. Introducción.......................................................................................... 343
2. Pérdida de control. Efecto en los estados financieros consolidados de una controladora ................................ 344
3. Tratamiento contable de una pérdida de control (en los estados financieros consolidados de la controladora)........................................ 345
3.1. Procedimiento general................................................................ 345
3.2. Pérdida de control: reclasificaciones y transferencias................ 352
3.2.1. Reclasificaciones que afectan resultados ......................... 352
3.2.2. Transferencias de saldos................................................... 353
4. ¿Más de una transacción que contabilizar? .......................................... 353
5. Pérdida de control: presentación e información a revelar .................... 354
5.1. Presentación................................................................................... 354
5.2. Información a revelar..................................................................... 356
Planteos para poner a prueba sus conocimientos......................................... 357
CAPÍTULO XI ESTADOS FINANCIEROS SEPARADOS. LINEAMIENTOS GENERALES PARA SU PREPARACIÓN
1. Estados financieros separados, o estados financieros no consolidados de conformidad con Normas NIIF........................................................ 361
2. NIC 27: objetivo y alcance ................................................................... 364
3. Estatus de los estados financieros separados........................................ 364
4. Preparación de estados financieros separados ...................................... 365
4.1. Tratamiento de las inversiones en subsidiarias, negocios conjuntos y asociadas en los estados financieros separados de una entidad: cuestiones de aplicación general............................ 365
ESTADOS FINANCIEROS CONSOLIDADOS Y SEPARADOS 24 Hernán Pablo Casinelli
4.2. Tratamiento de las inversiones en subsidiarias, negocios conjuntos y asociadas en los estados financieros separados de una entidad: cuestiones de aplicación en particular .......... 368
4.2.1. Uniformidad en la selección de la política contable ........ 368
4.2.2. Limitación a la capacidad para seleccionar una política contable, en determinadas circunstancias. ....................... 368
4.2.3. Inversiones que pasan a ser activos dentro del alcance de la NIIF 5. ..................................................................... 369
5. Dividendos procedentes de una subsidiaria, un negocio conjunto o una asociada.......................................................................................... 370
6. Reorganización de un grupo: contabilización de las participaciones en otras entidades en los estados financieros separados de una “nueva controladora” ............................................................................ 370
6.1. Caso general ............................................................................... 370
6.2. ¿Se aplica el mismo criterio cuando la nueva controladora intermedia controla a más de una subsidiaria directa? ............... 372
6.3. Una entidad que no es controladora establece una nueva controladora que da lugar a situaciones similares...................... 374
7. Información a revelar en los estados financieros separados................. 374
7.1. Cuando los estados financieros separados no son los únicos estados financieros que publica la entidad ................................. 374
7.2. Cuando los estados financieros separados son los únicos estados financieros que publica la entidad ................................. 375
Planteos para poner a prueba sus conocimientos......................................... 376
CAPÍTULO XII EL MÉTODO DE LA PARTICIPACIÓN EN LOS ESTADOS FINANCIEROS SEPARADOS: ¿CONSOLIDACIÓN EN UNA SOLA LÍNEA, O APLICACIÓN PRÁCTICA DEL CONCEPTO DE ENTIDAD QUE INFORMA?
1. Introducción.......................................................................................... 381
Editorial Osmar D. Buyatti 25 ESTADOS FINANCIEROS CONSOLIDADOS Y SEPARADOS
2. “El problema” identificado para aplicar las Normas NIIF en algunos países latinoamericanos........................................................................ 382
2.1. Antecedentes y contexto............................................................. 382
2.3. Un ejemplo sencillo para comprender por qué se solicitaba lo que se solicitaba.......................................................................... 385
2.3.1. Antecedentes:................................................................... 385
2.3.2. Aplicación de los requerimientos..................................... 386
2.3.3. Observaciones.................................................................. 387
3. Argumentos en contra de la infalibilidad del método de la participación para lograr que el patrimonio de una controladora sea igual en los estados financieros consolidados y en los estados financieros separados............................................................................ 387
4. Después de las ejemplos ofrecidos, la justificación conceptual ........... 395
5. Algo importante de remarcar: “estado financiero separado” no es lo mismo que “estado financiero individual”............................................ 398
6. Conclusiones......................................................................................... 398
Planteos para poner a prueba sus conocimientos......................................... 400
Apéndice. Caso integrador de conceptos..................................................... 403
Solución propuesta a los planteos de cada capítulo..................................... 411